NO.1 市场消息

美股三大指数收盘涨跌不一，道指涨0.34%站上40000点，本周累计上涨1.24%；纳指跌0.07%，本周累计上涨2.11%；标普500指数涨0.12%，本周累计上涨1.54%。热门科技股涨跌不一，英伟达跌近2%，特斯拉、谷歌、AMD涨超1%。贵金属、工业金属与采矿板块涨幅居前，半导体、太阳能板块走低，ARM跌超3%，美光科技、纳微半导体跌超2%。法拉第未来收跌38%，本周累计上涨逾21倍。海底捞海外子公司特海国际上市首日收涨13.96%，报22.29美元/股，市值14.41亿美元。房多多盘中一度涨超400%，最终收涨300%；“美国贴吧”Reddit一度涨超17%，OpenAI宣布与公司构建合作伙伴关系，截至收盘涨10%。中概股多数上涨，纳斯达克中国金龙指数涨0.38%，本周累计涨6.53%。富途控股涨超3%，京东、哔哩哔哩、阿里巴巴涨超2%，拼多多涨超1%，唯品会、网易、小鹏汽车、蔚来小幅上涨。爱奇艺跌超9%，百度、理想汽车跌超1%，腾讯音乐小幅下跌。

国际油价全线上涨，美油7月合约涨0.99%，报79.52美元/桶，周涨1.61%；布油7月合约涨0.83%，报83.96美元/桶，周涨1.41%。

国际贵金属期货大幅收涨，现货黄金升破2400美元整数位心理关口，最高涨1.95%报2422美元/盎司，创4月12日以来的一个月盘中新高。COMEX黄金期货涨1.44%报2419.8美元/盎司，创收盘历史最高，当周累计涨1.89%；COMEX白银期货涨6.36%报31.775美元/盎司，创2013年1月以来新高，当周累计涨11.47%。7月COMEX纽约期铜收涨3.6%至5.05美元/磅，创历史收盘最高。

欧股主要指数收盘普跌，德国DAX30指数跌0.07%，英国富时100指跌0.24%，法国CAC40指数跌0.26%，欧洲斯托克50指数跌0.17%。

NO.2 楼市40年最宽松政策出台

中国人民银行、国家金融监督管理总局17日发布通知，对于贷款购买商品住房的居民家庭，首套住房商业性个人住房贷款最低首付款比例调整为不低于15%，二套住房商业性个人住房贷款最低首付款比例调整为不低于25%。

在此基础上，中国人民银行各省级分行、国家金融监督管理总局各派出机构根据城市政府调控要求，按照因城施策原则，自主确定辖区各城市首套和二套住房商业性个人住房贷款最低首付款比例下限。

央行17日同时发布《中国人民银行关于调整商业性个人住房贷款利率政策的通知》，取消全国层面首套住房和二套住房商业性个人住房贷款利率政策下限。

此外，央行17日发布通知，决定自2024年5月18日起，下调个人住房公积金贷款利率0.25个百分点。

17日，在国务院新闻办举行的国务院政策例行吹风会上，中国人民银行表示，将设立3000亿元保障性住房再贷款，鼓励引导金融机构按照市场化、法治化原则，支持地方国有企业以合理价格收购已建成未出售商品房，用作配售型或配租型保障性住房，预计将带动银行贷款5000亿元。

“当前各地要珍惜此类政策，充分理解此类购房政策是购房历史上非常罕见的宽松，或者说是40年房地产发展历史上最宽松的一次，其能级超过过去所有的放宽政策，是历史级的购房提振政策，影响深远。”易居研究院研究总监严跃进表示。

5月17日，最高人民法院、最高人民检察院、公安部、证监会联合发布《关于办理证券期货违法犯罪案件工作若干问题的意见》，明确提出坚持零容忍要求，依法从严打击证券期货违法犯罪活动。（最高人民检察院）

NO.4 外汇局：外资积极配置人民币资产

5月17日，国家外汇管理局统计数据显示，2024年4月，我国跨境资金流动受到多重因素影响。其中，外贸发展向好态势明显，货物贸易跨境收支顺差保持较高规模，继续发挥稳定跨境资金流动的基本盘作用；外资积极配置人民币资产，4月境外投资者净买入境内债券、股票分别为1247亿和451亿元人民币。

NO.5 证监会回应关于地方债券业务“抽检”传闻

5月17日，针对市场上关于对地方债券业务抽检的传闻，证监会有关人士回应央广资本眼的求证，表示“信息不实”。5月16日，据相关媒体报道，证监会要求地方证监局上报债券业务抽检情况，有地方证监局报送后被要求加大抽检力度，证监会还派人前往各地，对地方债券抽检情况进行检查。(央广网)

NO.6 财政部发布个人投资者购买国债问答

17日，财政部网站公开一则《个人投资者购买国债问答》，回应老百姓如何购买超长期特别国债。此外，财政部拟发行2024年超长期特别国债（二期）（20年期）。本期国债竞争性招标面值总额400亿元，不进行甲类成员追加投标。竞争性招标时间为2024年5月24日上午10:35至11:35。

NO.7 国家统计局答每经问：下阶段CPI有望低位温和回升

5月17日，国家统计局发布数据显示，4月份，规模以上工业增加值同比增长6.7%；消费者物价指数（CPI）同比上涨0.3%，涨幅比上月扩大0.2个百分点。国家统计局新闻发言人刘爱华在回答记者提问时表示，不管是从同比、环比还是核心CPI变化来看，CPI变化都在改善，表明消费需求处于持续恢复态势。下阶段，从食品价格、工业消费品价格、服务价格等各种因素判断，虽然食品价格因为天气转暖、供应增加，仍将处于季节性低位，但是工业消费品和服务价格有望在需求恢复推动下低位回升。总体上看，CPI有望低位温和回升。

NO.8 工信部明确强化5G-A、6G关键技术突破

17日，在浙江宁波举行的2024世界电信和信息社会日大会上，工信部副部长张云明表示，工信部明确强化5G-A、6G等关键技术突破，强化人工智能、量子通信等前沿技术攻关，强化创新体系和创新生态构建，使信息通信领域原创性、颠覆性技术创新成果竞相涌现。（新华社）

NO.9 《我的阿勒泰》热播，取景地掀起旅游热

随着《我的阿泰》的热播，取景地新疆阿勒泰地区布尔津县、哈巴河县，吸引了全国多地游客前来打卡。《我的阿勒泰》剧中取景地布尔津县喀纳斯景区禾木村，因独特的自然景观和深厚的文化底蕴深受观众们的喜爱。据统计，自5月7日以来，布尔津县累计接待游客达44.55万人次，同比增长68.04%，旅游综合收入4.02亿元，同比增长64.15%。

NO.1 知名险资再出手！又举牌两家A股公司

长城人寿：5月17日晚间，江南水务(601199)、城发环境（000885）两家公司同时发布自家公司被“举牌”的公告，而举牌方则是同一家机构——长城人寿。对于增持这两家上市公司的目的，长城人寿均表示，是基于保险公司自身配置需求以及公司配置价值进行的长期投资，资金来源于自有资金。本次权益变动后，长城人寿不排除未来12个月内继续增加这两家上市公司股份的可能性。

点评：长城人寿作为知名保险公司，其举牌行为将对江南水务和城发环境产生重大影响，引发投资者关注。

NO.2 微信：打击汽车行业低俗擦边营销行为

微信：近日，平台通过日常巡查和用户投诉发现，个别主播在直播间介绍汽车相关信息和发布汽车行业营销内容时，通过低俗擦边行为来博取眼球、吸引流量，这一行为破坏了平台健康生态，也对用户体验造成不良影响，对于存在违规行为的主播，平台将进行从严处罚，处罚手段包括但不限于警告提醒、限流、掐断直播、禁播、扣除信用分等。今年以来，平台累计处置1191个违规直播间，并视违规情况，根据平台规则对账号进行处置。（微信珊瑚安全）

点评：平台的严厉处罚措施有助于维护平台健康生态和用户体验，对主播行为有警示作用，符合行业发展趋势。

NO.3 长安汽车召回20万余辆汽车

长安汽车（SZ000625，股价14.25元，市值1413亿元）：据市场监管总局网站，日前，重庆长安汽车股份有限公司根据《缺陷汽车产品召回管理条例》和《缺陷汽车产品召回管理条例实施办法》的要求，向国家市场监督管理总局备案了召回计划。决定自即日起，召回2021年7月8日至2023年3月14日期间生产的部分第二代CS55PLUS汽车，共计203414辆。

NO.4 赛力斯回应问界商品车高速公路起火

赛力斯（SH601127，股价88.18元，市值1331亿元）：5月17日，网络流传的视频显示，一辆运输汽车的卡车在高速道路上起火，车上多辆问界品牌产品正在燃烧，现场冒起滚滚浓烟。当日，赛力斯汽车回应称，5月17日，物流公司承运赛力斯商品车过程中，途经G50沪渝高速湖北蔡甸段时，发生燃烧事故，初步判定原因为该卡车刹车系统抱死引起卡车后轮起火，火势蔓延后导致装载的商品受损。（第一财经）

NO.5 网传高合汽车获10亿美元投资，公司回应

高合汽车：有消息称，高合汽车的母公司华人运通，日前与汽车投资咨询平台iAuto签署了全面战略合作协议。iAuto计划10亿美元投资华人运通，双方的合作范围包括且不限于完成销售订单的生产协同、股权并购、技术合作、品牌和国际销售对接、供应链与生产制造的相关整合等，iAuto将全力支持高合汽车恢复业务运营和车辆生产的计划。对此，高合汽车回应称：“双方合作的具体信息以官宣内容为准，更多信息请关注官方渠道的发布。”对于何时会复工复产，高合表示：“高合一直在努力，不断推进相关工作。”（中证金牛座）

点评：高合汽车与iAuto的合作将对高合汽车的业务运营和生产产生积极影响，进一步推动公司发展。

NO.6 荣耀研发部门总裁违反商业行为准则被除名

荣耀：5月17日，记者从荣耀内部证实，荣耀研发管理部总裁邓斌因违反BCG（businessconductguideline，商业行为准则）被除名。但荣耀相关人士并没有进一步披露除名原因。（澎湃）

点评：这一人事变动对荣耀的研发管理部门可能产生一定的影响，同时也引发了外界对邓斌违规行为的猜测与思考。

NO.7 papi酱，突然卸任！

北京春雨听雷网络科技有限公司：天眼查App显示，近日，北京春雨听雷网络科技有限公司发生工商变更，姜某磊（papi酱）卸任该公司董事，由霍某芳接任。该公司为短视频MCN机构，成立于2016年5月，法定代表人为杨某，注册资本100万人民币，由杭州自由自在网络科技有限公司全资持股，后者由姜某磊持股30%。

点评：MCN机构在短视频领域具有一定影响力，姜某磊卸任可能会对公司的发展带来变化，值得关注。

NO.8 花旗中国个人信用卡将终止还款服务

花旗（C，股价64.08美元，市值1222亿美元）：5月16日，花旗银行信用卡发布公告，自2024年7月3日21时起，花旗中国个人信用卡将终止提供还款服务，并会向用户提供账户信息截至2024年7月5日的最后一期花旗银行信用卡对账单。自7月6日起，花旗中国将逐步调整/停止各信用卡相关服务渠道，终止所有尚未注销的花旗中国个人信用卡账户。

点评：花旗银行决定终止个人信用卡服务将对持卡用户产生重大影响，可能引发公众对其他银行信用卡服务的关注。

NO.9 过会13年后，这家公司撤回IPO申请

中乔体育股份有限公司：5月17日，上交所官网信息显示，因中乔体育股份有限公司和保荐人申请撤回上市申请文件，上交所根据有关规定终止其发行上市审核。中乔体育IPO审核状态已更新为“终止”。中乔体育IPO申请2011年11月25日经中国证监会发行审核委员会审核通过，2023年3月按照中国证监会全面实施注册制要求平移至上海证券交易所主板，计划募资10.64亿元，拟用于鞋生产基地扩建项目、研发设计中心建设项目、全国战略直营店建设项目、信息化建设项目。在过会近13年后，中乔体育近日主动撤回上市申请材料。

点评：中乔体育主动撤回上市申请可能与公司业绩和市场表现有关，将对公司未来发展产生一定影响。

NO.10 乐视网将投资汉堡王？汉堡王（中国）回应

乐视网：对于近日乐视网将与汉堡王合作的消息，5月17日，汉堡王（中国）方面相关负责人回应称，截至目前汉堡王（中国）投资有限公司并未与乐视网及其子公司有直接合作关系。根据乐视网公告，其二级全资子公司将与北京王道汉堡有限公司签订财务资助协议。北京王道汉堡有限公司是汉堡王的多店加盟商之一，自2023年开始在天津、济南、南宁、海口等城市运营多家汉堡王餐厅，并积极筹划开出更多的汉堡王餐厅，汉堡王欢迎有实力的加盟商加入。（澎湃新闻）

点评：乐视网与汉堡王合作的消息被辟谣，可能会对乐视网和汉堡王的形象产生一定影响，需要澄清事实。

投资互动

5月17日，北向资金净买入139.56亿元。其中沪股通净买入87.47亿元，深股通净买入52.08亿元。北向资金成交活跃个股榜单中，净买入个股共15只，金额最多的是长江电力（600900.SH，收盘价：25.78元），净买入5.998亿元；净卖出个股共5只，金额最多的是阳光电源（300274.SZ，收盘价：101.44元），净卖出2.138亿元。

5月17日，南向资金净买入59.57亿港元。南向资金成交活跃个股榜单中，净买入个股共9只，金额最多的是中国银行（3988.HK，收盘价：3.86港元），净买入11.709亿港元；净卖出个股共3只，金额最多的是美团-W（3690.HK，收盘价：125.0港元），净卖出7.696亿港元。

中信证券：海外电力市场景气度不断抬升，变压器、智能电表等电力设备出口增长强劲。需求侧，变压器受益于海外设备更新大周期+可再生能源的大规模接入+AI等新兴需求，市场以亚太和美国为主，美国是我国出口变压器的重点国家。从供应端来看，取向硅钢、铜等原材料供应紧张+新增产能投产周期较长+劳动力短缺等其他因素导致交付周期延长，华城电机等典型变压器供应商毛利率大幅提升。智能电表受益海外设备更新及渗透率提升双重利好。建议关注海外渠道和产品布局充分、有望从海外高增长的需求中率先受益的相关企业。